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ARCA Strategia Globale
Costituita nell’ottobre 1983 da dodici Banche popolari, Arca SGR è oggi una tra le principali società di gestione del risparmio operanti in Italia. Grazie alla presenza di più di 120 enti collocatori, operanti con oltre 8.000 sportelli, e con una rete di promotori finanziari e canali on-line, Arca SGR dispone di una tra le maggiori reti di distribuzione presenti sul territorio nazionale. LA NUOVA FRONTIERA DELL’INVESTIMENTO BILANCIATO L’allocazione bilanciata classica assegna un peso costante alle asset class. Tale approccio non considera il contributo al rischio generato dalle diverse componenti del portafoglio, creando un disallineamento tra rischio percepito e rischio effettivo: laddove può sembrare di aver diversificato gli investimenti, infatti, la maggior parte del contributo al rischio proviene dalla componente azionaria. ASSET ALLOCATION DI PORTAFOGLIO Contributo al rischio La tua Posizione Personale, disponibile nell’area riservata del sito arcaonline.it, ti consente di: 1. accedere al tuo portafoglio in Fondi Comuni e in Arca Previdenza; 2. analizzare l’andamento del tuo portafoglio; 3. consultare e stampare i tuoi documenti; 4. ricevere on-line le comunicazioni riservate ai clienti; 5. aderire alla newsletter arca@news. OBBLIGAZIONI OBBLIGAZIONI Arcaclick I tuoi investimenti a portata di “click” AZIONI AZIONI Iscriviti subito alla tua posizione personale su arcaonline.it-arcaclick-registrati IL MODELLO ARCA A RISCHIO CONTROLLATO è un’innovativa metodologia di investimento, ispirata ai modelli finanziari della “risk parity”, sviluppata in Arca SGR già dal 2009, basata sull’effettivo contributo al rischio delle asset class utilizzate e non sulla quota percentuale investita nel Fondo. UN’ALLOCAZIONE MULTI - ASSET A CONTRIBUTO DI RISCHIO EQUIPESATO Le classi di attivo che compongono il portafoglio sono misurate in base al contributo di rischio fornito. La volatilità massima è predefinita e non può essere superata, col risultato di intervenire sul portafoglio quando il livello di rischio non è più in linea con quello prefissato. www.arcaonline.it Messaggio pubblicitario. Prima dell’adesione leggere le informazioni chiave per l’investitore (KIID) che devono essere consegnate e il Prospetto disponibili presso i Soggetti Collocatori e su www.arcaonline. Arca SGR gestisce una gamma di fondi con strategie specializzate nel costante controllo del rischio, con un approccio di investimento multi-asset e globale, capace di adattarsi alle mutevoli situazioni di mercato. Chi è Arca 41013/01 LUG13 ...Le risposte devono essere strategiche ARCA Strategia Globale Strategie di investimento per un mondo che cambia Performance eccellenza Uno stile di gestione innovativo ed efficiente I nuovi Fondi a rischio controllato, con approccio globale flessibile In un mondo che cambia... Dentro la strategia a rischio controllato In una fase in cui il risparmio va più che mai tutelato, la natura degli investimenti è mutevole e i rischi variabili nel tempo. Approccio globale Le imprese e le economie di Paesi ritenuti un tempo affidabili in pochi anni hanno rivelato tutte le proprie debolezze. Verso la fine degli anni novanta lo scoppio della bolla speculativa di Internet faceva scomparire la facile illusione che le nuove tecnologie avessero prospettive di crescita elevate. Gli investitori si riposizionarono su business più maturi, ma ancora apparentemente sicuri, come il settore finanziario. A quasi dieci anni dalla sua quotazione, una delle regine di Internet, Google è cresciuta di circa il 700% mentre i risparmi investiti in società finanziarie hanno ridotto di parecchio il loro valore. Oggi l’investitore non può dire di conoscere quali siano gli strumenti giusti dove indirizzare i propri risparmi, né quale scelta possa considerarsi corretta nel lungo periodo, perché rischi e opportunità variano molto velocemente. Bilanciamento del rischio I fondi possono cogliere le opportunità di investimento offerte da tutte le classi di attivo Il portafoglio è bilanciato per contributo di rischio generato dalle diverse asset class Difesa del capitale I nuovi Fondi a rischio controllato, con approccio globale flessibile Uno stile di gestione innovativo ed efficiente Allocazione dinamica Meccanismo di “stop loss” per limitare eventuali performance negative Il portafoglio viene adeguato tatticamente in funzione delle condizioni di mercato Una gamma a profilo di rischio che soddisfa tutte le esigenze Rischio più alto Performance eccellenza Rendimenti potenzialmente più alti Strategia Globale Crescita Cash Plus 1 2 Rendimenti potenzialmente più bassi 3 4 5 6 7 Strategia Globale Opportunità Rischio più basso Questi valori potrebbero non costituire un’indicazione affidabile circa il futuro profilo di rischio del fondo. La categoria di rischio/rendimento indicata potrebbe cambiare nel tempo. La categoria più bassa non garantisce un investimento esente da rischi. I fondi sono classificati in base alle fluttuazioni passate dei rendimenti. Arca Cash Plus Stile di gestione Arca Cash Plus adotta uno stile di gestione a rischio controllato che si caratterizza per l’adozione formale di un budget di rischio assoluto e costante per unità temporale ed una gestione dinamica ed evoluta del rischio. Il budget di rischio è definito in termini di Value At Risk (VAR1), un indicatore della massima perdita potenziale, fissato all’1%. La sua metodologia di gestione è funzionale al perseguimento della diversificazione inter-temporale e, conseguentemente, ad una maggior efficienza dei portafogli in un’ottica dinamica. La gestione dinamica del rischio prevede un’attività di monitoraggio ad alta frequenza: almeno settimanale. La gestione evoluta del rischio prevede l’integrazione tra le attività di risk e portfolio management: il criterio allocativo degli investimenti segue una logica di ripartizione del rischio in alternativa alla più tradizionale allocazione del capitale. L’universo investibile è composto da: obbligazioni dei Paesi Core (massimo grado di rating), obbligazioni societarie e dei Paesi Emergenti, azioni e valute. L’obiettivo del Fondo è di conseguire nell’orizzonte temporale del prodotto un rendimento netto medio annuo (al netto degli oneri a carico del Fondo, ma al lordo degli oneri fiscali) superiore all’indice Merrill Lynch Italy Treasury Bill lordo. Andamento di ARCA CASH PLUS dal lancio* (28 febbraio 2011 = 100) 112 110 108 +8,2% 106 +5,0% 104 102 100 98 feb 11 mag 11 ago 11 nov 12 Arca Cash Plus feb 12 mag 12 ago 12 nov 12 feb 13 mag 13 Indice di riferimento ** Morningstar Rating TM 2 Periodo di riferimento 3 anni Arca Cash Plus Indice di riferimento* Elaborazione su dati Bloomberg aggiornamento al 30 giugno 2013 * 28 febbraio 2011 1 anno +4,1% +2,0% Dal lancio +8,2% +5,0% ** Fino al 31 marzo 2013 l’indice di riferimento era MTS BOT Lordo, dal 1° aprile 2013 l’indice di riferimento è Merrill Lynch Italy Treasury Bill lordo Arca Cash Plus - Categoria Flessibile ISIN IT0001033361 Obiettivo netto Merrill Lynch Italy Treasury Bill lordo Periodo minimo raccomandato 3 2 anni VAR - 1% 1 2 3 RISCHIO 4 4 5 Rendimenti potenzialmente più bassi + 6 7 Rendimenti potenzialmente più alti Costruire un portafoglio efficiente con i Fondi Arca Strategia Globale ARCA CASH PLUS ARCA STRATEGIA GLOBALE CRESCITA ARCA STRATEGIA GLOBALE OPPORTUNITÀ È finalizzato alla gestione della liquidità in eccesso del cliente su orizzonti di investimento di breve periodo con l’obiettivo di generare ritorni superiori a quelli dei Titoli di Stato a breve scadenza, con un grado di volatilità molto basso. È adatto a soddisfare il bisogno di riserva del cliente. La soluzione mira a proteggere il patrimonio dall’erosione dovuta all’inflazione mediante una crescita moderata del capitale. Ha lo scopo di soddisfare i bisogni di investimento della clientela su orizzonti di medio/lungo periodo con l’obiettivo di ottenere una rivalutazione del capitale investito superiore a quanto tradizionalmente offerto dai Titoli di Stato a medio/lungo termine. 1 VAR è una misura di rischio che quantifica la massima perdita potenziale, su un determinato orizzonte temporale ed all’interno di un dato livello di probabilità (c.d. intervallo di confidenza). Le misure di VAR adottate si riferiscono all’orizzonte temporale di 1 mese ed all’intervallo di confidenza del 99%. 2 «Morningstar Rating» è un marchio registrato di proprietà di Morningstar. 3 Questo fondo potrebbe non essere indicato per gli investitori che prevedono di ritirare il proprio capitale entro 2 anni. 4 Questo valore potrebbe non costituire un’indicazione affidabile circa il futuro profilo di rischio del Fondo. La categoria di rischio/rendimento indicata potrebbe cambiare nel tempo. La categoria più bassa non garantisce un investimento esente da rischi. Il Fondo è classificato nella categoria 2 in base alle fluttuazioni passate dei rendimenti. Le performance del Fondo sono calcolate al netto della fiscalità fino al 30 giugno 2011, al lordo della fiscalità per i periodi successivi. I rendimenti passati non sono indicativi di quelli futuri. Il capitale non è garantito. Le indicazioni sul prodotto non sono state definite in base alle caratteristiche del cliente e pertanto non possono essere intese quali raccomandazioni personalizzate. Messaggio pubblicitario. Prima dell’adesione leggere le informazioni chiave per l’investitore (KIID) che devono essere consegnate e il Prospetto disponibili presso i Soggetti Collocatori e su www.arcaonline.it. Arca Strategia Globale Crescita Stile di gestione Arca Strategia Globale Crescita adotta uno stile di gestione a rischio controllato che si caratterizza per l’adozione formale di un budget di rischio assoluto e costante per unità temporale ed una gestione dinamica ed evoluta del rischio. Il budget di rischio è definito in termini di Value At Risk (VAR1), un indicatore della massima perdita potenziale, fissato al 3%. La sua metodologia di gestione è funzionale al perseguimento della diversificazione inter-temporale e, conseguentemente, ad una maggior efficienza dei portafogli in un’ottica dinamica. La gestione dinamica del rischio prevede un’attività di monitoraggio ad alta frequenza: almeno settimanale. La gestione evoluta del rischio prevede l’integrazione tra le attività di risk e portfolio management: il criterio allocativo degli investimenti segue una logica di ripartizione del rischio in alternativa alla più tradizionale allocazione del capitale. L’universo investibile è composto da: obbligazioni dei Paesi Core (massimo grado di rating), obbligazioni societarie e dei Paesi Emergenti, azioni e valute. L’obiettivo del Fondo è di conseguire nell’orizzonte temporale del prodotto un rendimento netto medio annuo (al netto degli oneri a carico del Fondo, ma al lordo degli oneri fiscali) superiore di 50 punti base all’indice Merrill Lynch Italy Treasury Bill lordo. Andamento di ARCA STRATEGIA GLOBALE CRESCITA a 3 anni (30 giugno 2010 = 100) 125 120 +16,3% 115 110 +7,3% 105 100 95 giu 10 dic 10 giu 11 Arca Strategia Globale Crescita dic 11 giu 12 dic 12 giu 13 Indice di riferimento* Morningstar Rating TM 2 Milano Finanza Global Awards Premio Tripla A 2011 Periodo di riferimento 3 anni Arca Strategia Globale Crescita Indice di riferimento* 1 anno +6,3% +2,5% 3 anni +16,3% +7,3% Elaborazione su dati Bloomberg aggiornamento al 30 giugno 2013 *Fino al 31 marzo 2013 l’indice di riferimento era MTS BOT Lordo +0,50%, dal 1° aprile 2013 l’indice di riferimento è Merrill Lynch Italy Treasury Bill lordo +0,50% Arca Strategia Globale Crescita - Categoria Flessibile ISIN IT0003956197 Obiettivo netto Merrill Lynch Italy Treasury Bill lordo + 0,50% Periodo minimo raccomandato 3 3 anni VAR - 3% 1 2 3 RISCHIO 4 4 5 Rendimenti potenzialmente più bassi + 6 7 Rendimenti potenzialmente più alti Costruire un portafoglio efficiente con i Fondi Arca Strategia Globale ARCA CASH PLUS ARCA STRATEGIA GLOBALE CRESCITA ARCA STRATEGIA GLOBALE OPPORTUNITÀ È finalizzato alla gestione della liquidità in eccesso del cliente su orizzonti di investimento di breve periodo con l’obiettivo di generare ritorni superiori a quelli dei Titoli di Stato a breve scadenza, con un grado di volatilità molto basso. È adatto a soddisfare il bisogno di riserva del cliente. La soluzione mira a proteggere il patrimonio dall’erosione dovuta all’inflazione mediante una crescita moderata del capitale. Ha lo scopo di soddisfare i bisogni di investimento della clientela su orizzonti di medio/lungo periodo con l’obiettivo di ottenere una rivalutazione del capitale investito superiore a quanto tradizionalmente offerto dai Titoli di Stato a medio/lungo termine. 1 VAR è una misura di rischio che quantifica la massima perdita potenziale, su un determinato orizzonte temporale ed all’interno di un dato livello di probabilità (c.d. intervallo di confidenza). Le misure di VAR adottate si riferiscono all’orizzonte temporale di 1 mese ed all’intervallo di confidenza del 99%. 2 «Morningstar Rating» è un marchio registrato di proprietà di Morningstar. 3 Questo fondo potrebbe non essere indicato per gli investitori che prevedono di ritirare il proprio capitale entro 3 anni. 4 Questo valore potrebbe non costituire un’indicazione affidabile circa il futuro profilo di rischio del Fondo. La categoria di rischio/rendimento indicata potrebbe cambiare nel tempo. La categoria più bassa non garantisce un investimento esente da rischi. Il Fondo è classificato nella categoria 3 in base alle fluttuazioni passate dei rendimenti. Le performance del Fondo sono calcolate al netto della fiscalità fino al 30 giugno 2011, al lordo della fiscalità per i periodi successivi. I rendimenti passati non sono indicativi di quelli futuri. Il capitale non è garantito. Le indicazioni sul prodotto non sono state definite in base alle caratteristiche del cliente e pertanto non possono essere intese quali raccomandazioni personalizzate. Messaggio pubblicitario. Prima dell’adesione leggere le informazioni chiave per l’investitore (KIID) che devono essere consegnate e il Prospetto disponibili presso i Soggetti Collocatori e su www.arcaonline.it. Arca Strategia Globale Opportunità Stile di gestione Arca Strategia Globale Opportunità adotta uno stile di gestione a rischio controllato che si caratterizza per l’adozione formale di un budget di rischio assoluto e costante per unità temporale ed una gestione dinamica ed evoluta del rischio. Il budget di rischio è definito in termini di Value At Risk (VAR1), un indicatore della massima perdita potenziale, fissato al 6%. La metodologia di gestione è funzionale al perseguimento della diversificazione inter-temporale e, conseguentemente, ad una maggior efficienza dei portafogli in un’ottica dinamica. La gestione dinamica del rischio prevede un’attività di monitoraggio ad alta frequenza: almeno settimanale. La gestione evoluta del rischio prevede l’integrazione tra le attività di risk e portfolio management: il criterio allocativo degli investimenti segue una logica di ripartizione del rischio in alternativa alla più tradizionale allocazione del capitale. L’universo investibile è composto da: obbligazioni dei Paesi Core (massimo grado di rating), obbligazioni societarie e dei Paesi Emergenti, azioni e valute. L’obiettivo del Fondo è di conseguire nell’orizzonte temporale del prodotto un rendimento netto medio annuo (al netto degli oneri a carico del Fondo, ma al lordo degli oneri fiscali) superiore di 150 punti base all’indice Merrill Lynch Italy Treasury Bill lordo. Andamento di ARCA STRATEGIA GLOBALE OPPORTUNITÀ a 3 anni (30 giugno 2010 = 100) 135 130 125 +23,0% 120 115 +10,6% 110 105 100 95 giu 10 dic 10 giu 11 dic 11 Arca Strategia Globale Opportunità giu 12 dic 12 giu13 Indice di riferimento* Morningstar Rating TM 2 Milano Finanza Global Awards Premio Tripla A 2011 e 2012 Periodo di riferimento 3 anni Arca Strategia Globale Opportunità Indice di riferimento* 1 anno +9,6% +3,6% 3 anni +23,0% +10,6% Premio alto rendimento 2012 Miglior Fondo Flessibile Elaborazione su dati Bloomberg aggiornamento al 30 giugno 2013 *Fino al 31 marzo 2013 l’indice di riferimento era MTS BOT Lordo +1,50%, dal 1° aprile 2013 l’indice di riferimento è Merrill Lynch Italy Treasury Bill lordo +1,50% Arca Strategia Globale Opportunità - Categoria Flessibile ISIN IT0003956239 Obiettivo netto Merrill Lynch Italy Treasury Bill lordo + 1,50% Periodo minimo raccomandato 3 4 anni VAR - 6% 1 2 3 RISCHIO 4 4 5 Rendimenti potenzialmente più bassi + 6 7 Rendimenti potenzialmente più alti Costruire un portafoglio efficiente con i Fondi Arca Strategia Globale ARCA CASH PLUS ARCA STRATEGIA GLOBALE CRESCITA ARCA STRATEGIA GLOBALE OPPORTUNITÀ È finalizzato alla gestione della liquidità in eccesso del cliente su orizzonti di investimento di breve periodo con l’obiettivo di generare ritorni superiori a quelli dei Titoli di Stato a breve scadenza, con un grado di volatilità molto basso. È adatto a soddisfare il bisogno di riserva del cliente. La soluzione mira a proteggere il patrimonio dall’erosione dovuta all’inflazione mediante una crescita moderata del capitale. Ha lo scopo di soddisfare i bisogni di investimento della clientela su orizzonti di medio/lungo periodo con l’obiettivo di ottenere una rivalutazione del capitale investito superiore a quanto tradizionalmente offerto dai Titoli di Stato a medio/lungo termine. 1 VAR è una misura di rischio che quantifica la massima perdita potenziale, su un determinato orizzonte temporale ed all’interno di un dato livello di probabilità (c.d. intervallo di confidenza). Le misure di VAR adottate si riferiscono all’orizzonte temporale di 1 mese ed all’intervallo di confidenza del 99%. 2 «Morningstar Rating» è un marchio registrato di proprietà di Morningstar. 3 Questo fondo potrebbe non essere indicato per gli investitori che prevedono di ritirare il proprio capitale entro 4 anni. 4 Questo valore potrebbe non costituire un’indicazione affidabile circa il futuro profilo di rischio del Fondo. La categoria di rischio/rendimento indicata potrebbe cambiare nel tempo. La categoria più bassa non garantisce un investimento esente da rischi. Il Fondo è classificato nella categoria 4 in base alle fluttuazioni passate dei rendimenti. Le performance del Fondo sono calcolate al netto della fiscalità fino al 30 giugno 2011, al lordo della fiscalità per i periodi successivi. I rendimenti passati non sono indicativi di quelli futuri. Il capitale non è garantito. Le indicazioni sul prodotto non sono state definite in base alle caratteristiche del cliente e pertanto non possono essere intese quali raccomandazioni personalizzate. Messaggio pubblicitario. Prima dell’adesione leggere le informazioni chiave per l’investitore (KIID) che devono essere consegnate e il Prospetto disponibili presso i Soggetti Collocatori e su www.arcaonline.it.